Frá 2015-2021 var framleiðsla bisfenól A á Kína vaxandi og þróunin tiltölulega stöðug. Áætlað er að framleiðsla bisfenól A í Kína nái um 1,7 milljón tonnum árið 2021 og að heildarframleiðsla helstu bisfenól A-tækja verði um 77%, sem er hátt stig. Gert er ráð fyrir að frá og með 2022, með því að tekin verði í notkun hvert af öðru, muni ársframleiðslan smám saman aukast. Innflutningur á bisfenól A-markaði í Kína vex hægt og rólega og innflutningsháð bisfenól A-markaðarins er nærri 30%. Gert er ráð fyrir að með verulegri aukningu innlendrar framleiðslugetu í framtíðinni muni innflutningsháðni bisfenóls A halda áfram að minnka.

Eftirspurn eftir bisfenóli A á markaðnum er mjög einbeitt, aðallega notað í PC og epoxy plastefni, sem er næstum helmingur hvors hlutfalls. Áætlað er að notkun bisfenóls A verði um 2,19 milljónir tonna árið 2021, sem er 2% aukning miðað við árið 2020. Í framtíðinni, þegar ný tæki fyrir PC og epoxy plastefni verða tekin í notkun, er gert ráð fyrir að eftirspurn eftir bisfenóli A muni aukast verulega.

Ný framleiðslugeta fyrir tölvur er meiri, sem dregur úr vexti eftirspurnar eftir bisfenól A á markaðnum. Kína er innflytjandi á pólýkarbónati og þarfnast brýnnar innflutningsstaðgengils. Samkvæmt tölfræði BCF nam framleiðsla Kína á tölvum 819.000 tonnum árið 2020, sem er 19,6% lækkun frá fyrra ári, innflutningur nam 1,63 milljónum tonna, sem er 1,9% aukning, útflutningur nam um 251.000 tonnum, notkun 2,198 milljónum tonna, sem er 7,0% lækkun frá fyrra ári. Sjálfbærnihlutfallið er aðeins 37,3% og eftirspurn Kína eftir innflutningi á tölvum er brýn.

Frá janúar til október 2021 nam framleiðsla Kína á tölvum 702.600 tonnum, sem er 0,38% lækkun frá fyrra ári, innflutningur á tölvum nam 1,088 milljónum tonna, sem er 10,0% lækkun frá fyrra ári, og útflutningur nam 254.000 tonnum, sem er 41,1% aukning frá fyrra ári. Þar sem ný framleiðslugeta Kína á tölvum hefur verið hafin er gert ráð fyrir að innflutningsháðni haldi áfram að aukast.

Vindorkuiðnaðurinn, rafeindaiðnaðurinn og aðrar atvinnugreinar knýja áfram epoxy plastefnisvöxt. Helstu notkunarsvið innlendra epoxy plastefna eru húðun, samsett efni, rafeinda- og rafmagnstæki og límiðnaður, og notkunarhlutfall hvers hluta hefur verið stöðugt á undanförnum árum, eða 35%, 30%, 26% og 9% í sömu röð.

Gert er ráð fyrir að á næstu 5 árum muni epoxy plastefni, meðal fjölmargra notkunarmöguleika í framleiðslu á samsettum efnum og fjárfestingarbyggingum, verða helsta svið vaxtar í framleiðslu epoxy plastefnis. Aukin eftirspurn eftir vindorku, bygging og viðhald hraðlesta, þjóðvega, neðanjarðarlesta og flugvalla í þéttbýlisbyggingum mun knýja áfram þróun epoxy plastefnis. Sérstaklega með kynningu á „Eitt belti, einn vegur“ mun eftirspurn eftir epoxy plastefni aukast til muna.

PCB-iðnaðurinn er helsta notkun epoxy-plastefnis í rafmagns- og rafeindaiðnaðinum. Kjarnaefnið í PCB-plötum er koparhúðaðar plötur, en epoxy-plastefni nemur um 15% af kostnaði við koparhúðaðar plötur. Með hraðri þróun nýrrar kynslóðar upplýsingatækni eins og stórgagna, hlutanna internets, gervigreindar, 5G o.s.frv., sem grunnefni rafeindaiðnaðarins, er gert ráð fyrir að eftirspurn og vöxtur koparhúðaðra platna muni aukast ár frá ári.

Markaðurinn fyrir bisfenól A er í mikilli uppsveiflu og við gerum ráð fyrir að eftirspurn eftir bisfenól A verði sett í framleiðslu samkvæmt áætlun. Núverandi framleiðslugeta fyrir bisfenól A á markaði fyrir epoxy plastefni er 1,54 milljónir tonna. Framleiðslugeta fyrir PC er 1,425 milljónir tonna og áætlað er að framleiðslugeta þeirra verði tekin í notkun á næstu 2-3 árum. Eftirspurn eftir bisfenól A á markaðnum hefur sterka sókn. Framboð og framboð bisfenóls A viðhalda eðlilegum vexti. Núverandi framleiðslugeta fyrir bisfenól A er 2,83 milljónir tonna og áætlað er að þessi framleiðslugeta verði tekin í notkun á 2-3 árum. Vöxtur iðnaðarins byggist aðallega á samþættri þróun, þar sem aðeins eitt sett af tækjum er sett í notkun til að draga úr ástandinu og vöxtur iðnaðarins lækkar niður á eðlilegt stig.

Á árunum 2021-2030 er enn 5,52 milljón tonn af verkefnum í byggingu í Kína á ári, sem er 2,73 sinnum meira en framleiðslugetan í lok árs 2020, sem var 2,025 milljónir tonna á ári. Það má sjá að samkeppnin á markaði bisfenóls A í framtíðinni verður meiri og mótsögnin milli framboðs og eftirspurnar á markaðnum mun snúast við. Sérstaklega fyrir nýja aðila mun rekstur og markaðsumhverfi verkefnanna verða sífellt harðari.

Í lok árs 2020 voru 11 fyrirtæki í framleiðslu á bisfenóli A innanlands með framleiðslugetu upp á 2,025 milljónir tonna, þar af 1,095 milljónir tonna hjá erlendum fyrirtækjum, 630.000 tonn hjá einkafyrirtækjum og 300.000 tonn hjá samrekstri, sem nemur 54%, 31% og 15% í sömu röð. Frá 2021 til 2030 hefur Kína skipulagt markaðinn fyrir bisfenól A og fyrirhugaðar framkvæmdir með heildarafkastagetu upp á 5,52 milljónir tonna. Framleiðslugetan er enn einbeitt í Austur-Kína. En með stækkun niðurstreymis tölvuiðnaðarins, Suður-Kína, Norðaustur-Kína, Mið-Kína og öðrum svæðum þar sem framleiðslugetan eykst, mun dreifing á innlendum bisfenól A markaði verða jafnari. Með stigvaxandi gangsetningu verkefnisins mun framboð á bisfenól A markaði verða minna en eftirspurnin. Framboð á BPA markaði verður minna en eftirspurnin og búist er við að umframframleiðsla verði á auðlindum.

Á árunum 2010-2020, ásamt aukinni markaðsgetu fyrir bisfenól A, hefur framleiðslan sýnt verulegan vöxt. Framleiðslugeta efnasambanda jókst um 14,3% og framleiðsla efnasambanda um 17,1%. Upphafstíðni iðnaðarins er aðallega háð markaðsverði, hagnaði og tapi iðnaðarins og tímasetningu gangsetningar nýrra tækja, sem náði hámarki upp á 85,6% árið 2019. Árið 2021, ásamt nýju bisfenóli A markaðnum, er gert ráð fyrir að offramboð á bisfenól A markaði í Kína muni lækka, sem leiðir til lækkunar á upphafstíðninni af eftirfarandi ástæðum: 1. Á árunum 2021-2025 bætast bisfenól A tæki við í Kína ár frá ári, en framleiðslan fer fram seinna en framleiðslugetan, sem leiðir til lækkunar á upphafstíðninni á árunum 2021-2025. 2. Verðlækkunarþrýstingur er mikill, hagnaður iðnaðarins hverfur smám saman, framleiðslukostnaður og hagnaður hafa áhrif og tímatap við framleiðslu er lítið; 3. Fyrirtæki þurfa að sinna árlegu viðhaldi, á bilinu 30-45 dagar, og viðhald fyrirtækja hefur áhrif á upphafshraða iðnaðarins.

Í framtíðinni er gert ráð fyrir verulegum vexti framleiðslugetu sem og lækkun á upphafshraða, og áhætta á framtíðarrekstri verkefna hefur aukist verulega. Þéttni iðnaðarins, þar sem CR4-geta nam 68% árið 2020, niður í 27% árið 2030, getur bent til verulegrar aukningar þátttakenda í bisfenól A-iðnaðinum og stöðu leiðandi fyrirtækja í greininni mun lækka verulega. Á sama tíma, vegna þess að eftirspurn eftir bisfenól A-markaðinum er aðallega einbeitt í epoxy-plastefnum og pólýkarbónati, dreifing á sviðum er einbeitt og fjöldi stórra viðskiptavina er takmarkaður, mun samkeppnin á framtíðarmarkaði bisfenól A aukast og fyrirtækin munu til að tryggja markaðshlutdeild sína verða söluáætlanir sveigjanlegri.

Framboð og eftirspurn á markaði. Eftir árið 2021 mun bisfenól A markaðurinn aftur aukast, sérstaklega á næstu 10 árum. Framleiðslugeta bisfenól A mun vaxa um 9,9% og neysla eftir framleiðslu mun vaxa um 7,3%. Þetta hefur leitt í ljós offramboð og mótsagnir í offramboði. Hluti af lélegri samkeppnishæfni bisfenól A framleiðslufyrirtækja gæti verið ófullnægjandi eftirfylgni og nýting tækja.

Í framtíðinni er gert ráð fyrir vexti afkastagetu og lækkun á ræsingartíðni í gögnunum, flæði auðlinda fyrir framtíðarverkefni og stefna neyslu niður á við hefur orðið aðaláherslan í núverandi og framtíðarverkefnum.

Neysla á bisfenól A markaði Kína samanstendur aðallega af epoxy plastefnum og pólýkarbónati. Á árunum 2015-2018 var epoxy plastefnanotkun stærsti hlutinn, en samhliða aukinni framleiðslugetu PC var epoxy plastefnanotkun að minnka. Framleiðslugeta PC var einbeitt á vexti á árunum 2019-2020, en framleiðslugeta epoxy plastefna er tiltölulega stöðug. PC fór að vera meira en epoxy plastefni, og PC neysla nam allt að 49% árið 2020 og varð stærsti hlutinn í niðurstreymi. Kína hefur nú umframframleiðslugetu fyrir grunn epoxy plastefni, sem er erfiðara að brjóta í gegn með hágæða og sérhæfðri plastefnatækni, en með þróun vindorku, bílaiðnaðar, rafmagns- og rafeindatækni, innviðauppbyggingu, hefur grunn epoxy plastefnanotkun og pólýkarbónati viðhaldið góðum vexti. Á árunum 2021-2025, þótt hágæða og sérstakt epoxy plastefni og PC séu samstillt útvíkkun, þá er útvíkkunarskalinn á PC stærri og neysluhlutfall PC fyrir sig er mun hærra en epoxy plastefni, þannig að búist er við að PC notkunarhlutfallið muni aukast enn frekar árið 2025 og nái 52%, þannig að frá niðurstreymisnotkunaruppbyggingu PC tækja verður áhersla lögð á framtíðar bisfenól A verkefnið fyrir PC tæki. Hins vegar ber að hafa í huga að núverandi ný PC tæki styðja meira bisfenól A, þannig að stefna epoxy plastefnis þarf enn að vera mikilvæg viðbót.

Hvað varðar helstu neytendamarkaði, þá eru engir stórir framleiðendur BPA og engir stórir neytendur í norðvestur- og norðausturhluta Kína, þannig að engin lykilgreining verður gerð hér. Gert er ráð fyrir að Austur-Kína muni breytast úr undirframboði í offramboð á árunum 2023-2024. Norður-Kína er alltaf með offramboð. Mið-Kína viðheldur alltaf ákveðnu framboðsbili. Suður-Kína-markaðurinn breytist úr undirframboði í offramboð á árunum 2022-2023 og í alvarlegt offramboð árið 2025. Gert er ráð fyrir að árið 2025 muni BPA-markaðurinn í Kína einkennast af neyslu á jaðarsvæðum og lágverðssamkeppni um að ná tökum á markaðnum. Lagt er til að BPA-fyrirtæki geti litið á útflutning sem aðal neyslustefnu þegar litið er til jaðar- og lágverðsútstreymis til helstu neyslusvæða.